'סופר פארם' מצאה רוכש יחיד, לא תהיה הנפקה

סגן שר הבריאות בסניף סופר פארם עם ליאון קופלר, בעל השליטה ברשת | צילום: הדס פרוש פלאש 90

סופר פארם מעדיפה רוכש יחיד על פני הנפקה ציבורית. רשת הפארמה הגדולה המגלגלת מחזור שנתי של כמעט ששה מיליארד ש"ח מהם כחמשה עשר אחוזים בפולין, מוכרת 35% ממניותיה בכ-600 מיליון ש"ח.

סופר פארם היא החברה החזקה ביותר בשוק הטואלטיקה והפארם בישראל, אולם היא ניצבת בשנים האחרונות בפני אתגרים לא פשוטים ובראשם התחרות מצד שופרסל, שרכשה את רשת 'ניו פארם' והשיקה במקומה את המותג החדש Be פארם.

סופר פארם מעסיקה בישראל 8,000 עובדים ומפעילה 243 סניפים. בנוסף, היא מעסיקה בחו"ל עוד 2,800 עובדים, באמצעות 75 סניפים בפולין ועוד עשרה סניפים בסין.

החברה אשר ניהלה מגעים בשלוש השנים האחרונות מול גופי השקעה ברחבי העולם ובחנה אפשרות הנפקה בבורסה בחרה ברוכש יחיד אשר יחזיק בכ 35% מהון המניות.

הרוכש הוא ג'ורג' חורש יבואן טויוטה בישראל והעסקה מתבצעת לפי שיקוף שווי של כ 1.8 מיליארד ש"ח לחברה.

המכירה לפי שווי זה, אינה גורעת מהציפיות שתכננו בחברה אילו הייתה יוצאת לבורסה שכן ההנפקה הייתה אמורה אף היא להיות לפי ערך זה.

ג'ורג' חורש הינו איל נדל"ן המחזיק בנכסים במאות מיליוני דולרים באירופה המעמידים אותו בשורת אנשי העסקים הבולטים בארץ.

המוכרות הינן לאומי ודיסקונט 15%ו-10% בהתאמה ו10% נוספים מוכר בעל השליטה ברשת ליאון קופלר אשר ימשיך להחזיק ב 65% מהרשת.

משפחת קופלר מחזיקה בסופר-פארם מאז הווסדה לפני כ 40 שנה מאז ייסד אותה מורי קופלר, אביו של ליאון שהלך בשנה שעברה לעולמו. לפני 11 שנים הכניסה הרשת שותף ראשון, כאשר מכרה 20% מהמניות ללאומי פרטנרס, זרוע ההשקעות של בנק לאומי, לפי שווי חברה של כמיליארד שקל.

לפני שש שנים בנק דיסקונט רכש מלאומי 5% מהמניות, לצד 5.4% נוספים שקנה הבנק מהמנכ"ל לשעבר ליאור רייטבלט. עסקה זו בוצעה לפי שווי של 1.4 מיליארד שקל.

בנק לאומי ירשום במכירה רווח מצטבר של 250 מיליון ש"ח לפני מס מהם כ-75 מיליון בעת המכירה ו 175 מיליון רווחי הון במשך 12 שנות החזקתו בחברה.

דיסקונט המחזיקה בחברה כשש שנים תרשום רווח מצטבר של כ-105 מיליון ש"ח ותשואה על ההון בשיעור של 50% אשר התקבל בחלקו לאורך השנים ובחלקו בעת המכירה. ואילו ליאון קופלר יקבל כ-170 מיליון שקל מהתמורה ויישאר, כמיטב המסורת, בעל השליטה בחברה.